Эксперт рассказала о сроках выгодного рефинансирования ипотеки
Снижение ключевой ставки Банком России до 14% годовых пока не делает рефинансирование ипотеки экономически оправданным для большинства заемщиков. Реальную выгоду владельцы жилищных кредитов смогут получить только после более существенного удешевления кредитов. Об этом 4 августа рассказала «Известиям» руководитель отдела ипотечного кредитования ГК «Гранель» Наталья Газетдинова.
«Клиентская точка слома — ипотечная ставка 11,5%, что соответствует ключевой ставке 8,5–9%. По прогнозу ЦБ, такого уровня стоит ожидать не раньше 2027 года», — отметила Газетдинова.
По словам эксперта, весь 2026 год рынок продолжит жить в условиях дорогих денег. Поэтому заемщикам, оформившим ипотеку по высоким ставкам, пока не стоит торопиться с перекредитованием. Более рациональным решением остается размещение свободных средств на депозитах до момента, когда стоимость ипотеки снизится до комфортных значений.
Газетдинова пояснила, что ощутимый эффект от рефинансирования возникает только при снижении ставки на 2–3 п. п. В таком случае экономия на переплате может достигать 15–25%. Если же разница между действующей и новой ставкой составляет менее 1 п. п., расходы на оформление нового кредита — страхование, оценку недвижимости, госпошлины и другие сопутствующие платежи — зачастую сводят потенциальную выгоду к нулю.
Кроме того, эффективность рефинансирования зависит от остатка задолженности, стоимости переоформления кредита, условий страхования и срока нового займа. При незначительном снижении ставки срок окупаемости процедуры может растянуться на несколько лет.
Эксперт также обратила внимание, что рефинансирование нередко теряет смысл после выплаты примерно половины ипотечного кредита. К этому моменту значительная часть процентов уже погашена, а новый кредит фактически запускает график выплат заново — в первые годы заемщик снова выплачивает преимущественно проценты, а не основной долг.
При этом системного снижения цен на новостройки в ближайшее время ожидать не стоит, считает Газетдинова. По ее оценке, 2026 год станет периодом развития инструментов поддержки спроса — рассрочек, субсидированных ставок и траншевой ипотеки, — тогда как стоимость жилья будет увеличиваться примерно на уровне инфляции. Согласно прогнозу Минэкономразвития, она составит 5,2%.
По мнению эксперта, после снижения ключевой ставки до 8,5–9% рынок может развиваться по двум сценариям. В первом случае начнется активный переток средств с банковских вкладов в недвижимость, что приведет к резкому росту спроса. Во втором покупатели сохранят осторожность, поскольку успеют адаптироваться к текущему уровню ставок, и восстановление рынка будет происходить постепенно.
При необходимости этот текст можно сделать еще ближе к редакционному стилю «Известий» — с более короткими абзацами, сильнее выраженным лидом и заголовком, ориентированным на поисковый трафик.
Центробанк РФ по итогам заседания 24 июля снизил ключевую ставку в стране до 14%. В регуляторе также отметили необходимость более плавного снижения ключевой ставки, чем предполагалось ранее. Кроме того, была спрогнозирована средняя ключевая ставка на уровне 14,5–14,6% в 2026 году и в диапазоне 10,5–12,5% в 2027 году.
